Podle BlockBeats MicroStrategy oznámila cenu svých 700 milionů dolarů 2,25% konvertibilních seniorních dluhopisů splatných v roce 2032. Dluhopisy budou prodány v soukromé nabídce kvalifikovaným institucionálním investorům, o kterých se předpokládá, že splňují pravidlo 144A zákona o cenných papírech z roku 1933. MicroStrategy také poskytla prvním kupujícím dluhopisů opci na nákup dalších až 100 milionů dolarů do 13 dnů od data prvního vydání.

Vydaná částka byla zvýšena z dříve oznámených celkových 500 milionů dolarů bankovek na 700 milionů dolarů. Očekává se, že vydání bude dokončeno 17. června 2024 za obvyklých podmínek uzavření.

Počáteční konverzní kurz pro směnky bude 0,4894 kmenových akcií MicroStrategy třídy A za 1 000 USD jistiny, což odpovídá počáteční konverzní ceně přibližně 2 043,32 USD za akcii. Počáteční cena konverze představuje prémii ve výši asi 35 % oproti objemově vážené průměrné ceně kmenových akcií MicroStrategy třídy A od 9:30 do 16:00. Východní letní čas 13. června 2024, což bylo 1 513,46 USD. Konverzní poměr bude v případě určitých událostí upraven.