Autor: Huo Huo, běžná blockchainová analýza
Trumpovo vítězství v amerických prezidentských volbách přivedlo Bitcoin k překonání hranice 100 000 dolarů, což urychlilo tento býčí trh. Nejen Bitcoin, ale také projekty související s Trumpovým týmem mají vzestupnou tendenci.
V poslední době se World Liberty Financial (dále WLFI), které má blízké vazby na rodinu Trumpů, často zabývá nákupem ETH, LINK, AAVE, ENA atd., což způsobilo vlnu následování na trhu a stalo se nepopiratelným směrodatným ukazatelem na trhu s kryptoinvesticemi.
Co tedy WLFI je a jaké akce by mohly v budoucnu ovlivnit trh?
01 Co je WLFI?
WLFI je DeFi projekt podporovaný Trumpem a jeho rodinou (včetně jeho nejstaršího syna Donalda Trumpa mladšího, třetího syna Erica Trumpa a nejmladšího syna Barrona Trumpa), který byl oficiálně spuštěn na platformě Aave V3 na mainnetu Ethereum v září 2023.
WLFI je v podstatě DeFi platforma, která podporuje uživatele při půjčování, půjčování a investování kryptoměn. Vize zakladatele je vytvořit nástroj pro dosažení finanční nezávislosti, který umožní uživatelům provádět soukromé peer-to-peer transakce bez závislosti na tradičních finančních zprostředkovatelích, čímž podpoří globální decentralizované finance, zejména pro ty, kteří mají nedostatečné bankovní služby, což rodina Trumpů označila jako „budoucnost kryptodefi“.
WLFI je governanční token World Liberty Financial, každý token poskytuje jeho držitelům jedno hlasovací právo v komunitních návrzích na governanční platformě, jeho počáteční distribuční plán však prošel úpravami, kdy více než polovina byla přesunuta z prodeje na odměny pro komunitu a tvůrce, což odráží změny v podílech komunitních podnětů a počátečních podporovatelů.
Na rozdíl od jiných governančních tokenů jako UNI a MKR, WLFI nenabízí ekonomická práva, což znamená, že po výměně nejsou přenosné, což znamená, že uživatelé nemohou obchodovat / vyměňovat / prodávat WLFI po jeho držení. Ačkoli se do budoucna mohou navrhnout změny prostřednictvím governančního návrhu, v současnosti nelze tokeny obchodovat po delší dobu.
Možná kvůli své nepřenositelnosti a neschopnosti poskytnout krátkodobé příležitosti pro zisk kryptoinvestorům, WLFI má od 15. října od svého spuštění nízkou likviditu.
Další zajímavostí je, že WLFI je dostupné pouze pro uživatele mimo USA a není registrováno u žádného regulačního orgánu. To znamená, že obyvatelé USA se nemohou podílet na obchodování s těmito tokeny, což může být kvůli snaze vyhnout se regulaci americkými orgány.
Pokud to spojíme s jeho způsobem propagace, přímo řečeno, WLFI je pod vlivem Trumpa, aby se snažil podpořit používání dolarových stabilních mincí a aplikací DeFi, s cílem posílit postavení dolaru v oblasti DeFi.
Proto je třeba prozkoumat, jak rodina Trumpů podporuje tento projekt.
1) Informace o členovi týmu
Podle oficiálních údajů WLFI se v jednom odstavci popisuje, že byl inspirován Trumpem, aby podpořil masové přijetí stabilních mincí a DeFi, zejména stabilních mincí v dolarech, čímž zajistí dominantní postavení dolaru.
Donald Trump osobně působí jako „hlavní zastánce kryptoměn“ tohoto projektu, zatímco jeho syn Eric Trump, Donald Trump mladší a Barron Trump působí jako ambasadoři Web3, kteří pomáhají propagovat tuto platformu a přitahovat mainstreamové uživatele.
V tomto kontextu, podle obsahu bílé knihy, DT Marks DEFI LLC (společnost pod Trumpem) souhlasila s propagací WLFI a udělila mu právo používat jména a podobizny členů rodiny Trumpů pro marketing. Na oplátku WLFI zaplatí tokeny DT Marks DEFI LLC a sdílí část čistého příjmu z dohody (přibližně 75%).
Ale rodina Trumpů se právně vyhnula veškerému spojení s WLFI. Ačkoli WLFI tvrdí, že je „jedinou DeFi platformou inspirovanou Trumpem“, pozice jako zastánci a ambasadoři rodiny Trumpů nejsou skutečné pozice v řízení, a na spodní části oficiálních stránek je malým písmem uvedeno:
Donald J. Trump, jeho jakýkoliv člen rodiny, nebo jakýkoliv ředitel, vedoucí pracovník nebo zaměstnanec Trump Group, DT Marks DEFI LLC nebo jejich příslušných přidružených společností nejsou správci, řediteli, zakladateli nebo zaměstnanci WLFI nebo jejích přidružených společností. … World Liberty Financial a její WLFI token nejsou politické povahy a nejsou součástí žádné politické kampaně.
Někteří kritici tvrdí, že WLFI je hluboce spojeno s rodinou Trumpů a je to produkt s jejich značkou, kde neznámý manipulátor využívá pověst rodiny Trumpů k uvedení produktu na trh, přičemž rodina Trumpů vydělává na této značce. Takové obchodní praktiky jsou pro rodinu Trumpů běžné. Například Trumpovy hotely nebo budovy po celém světě, které nesou jeho jméno, často vznikají na základě licenčních a značkových dohod.
Celkově, i když různé propagace tvrdí, že WLFI má s rodinou Trumpů mnoho spojení, ve skutečnosti v právním smyslu neexistuje žádné spojení. To může být také jedním z důvodů, proč lidé nemají na WLFI příliš velký zájem.
Kromě silné podpory rodiny Trumpů je tým WLFI složen z zkušených odborníků na kryptoměny.
Na oficiálních stránkách WLFI se uvádí, že má celkem pět zakladatelů, z nichž průmyslové zkušenosti Chase Herro a Zak Folkman nejsou příliš výrazné. Podle zpráv CoinDesk uvedli, že uvedli na trh nevýznamný produkt DeFi Dough Finance, který v létě 2024 utrpěl ztrátu 2 miliony dolarů po hackerském útoku. Další členové WLFI, vedoucí blockchainu Octavian Lojnita a anonymní vývojář pocházejí také ze společnosti Dough Finance. Zpráva CoinDesk dále uvádí, že kontroly ukázaly, že v rané fázi byl kód zveřejněný WLFI přímo okopírován z kódu Dough Finance, který byl poté odstraněn.
WLFI však tvrdí, že jejich kód byl zkontrolován několika auditorskými firmami (jako BlockSec, Fuzzland, PeckShield, Zokyo atd.), aby se zajistila bezpečnost.
Kromě Chase Herro a Zak Folkman jsou dalšími třemi spoluzakladateli WLFI Steven Witkoff a jeho rodina (zakladatel Steven Witkoff, Zach Witkoff, Alex Witkoff), Steven Witkoff je známý americký realitní developer a přítel Trumpa.
Kromě toho má WLFI také tým poradců složený z rizikových kapitalistů, právníků a blockchainových inženýrů. Mezi nimi jsou spoluzakladatel Scroll, druhé vrstvy blockchainu Ethereum, Sandy Peng a generální partner Polychain Capital, Luke Pearson.
Je jasné, že tito poradci mají specifické technické odbornosti a tržní zkušenosti, což pomáhá WLFI dosáhnout svých dlouhodobých cílů, zejména při propagaci dolarových stabilních mincí a rozšiřování aplikací DeFi.
2) Aktuální vývoj
Ačkoli se celý trh altcoinů pod vlivem Bitcoinu začíná zotavovat, prodeje WLFI stále nevypadají příliš optimisticky, od zahájení se prodalo pouze přibližně čtvrtina.
Je však třeba poznamenat dvě věci. První je, že na konci listopadu zakladatel Tron Sun Yuchen utratil 30 milionů dolarů za nákup WLFI tokenů, aby vyjádřil svou podporu pro tento projekt a stal se tak největším veřejným investorem projektu, a následně byl 26. listopadu jmenován poradcem WLFI.
Poté, co oznámili jmenování Sun Yuchen jako poradce ambasadora, WLFI 18. prosince oznámilo spolupráci s Ethena Labs, obě strany hledají dlouhodobou spolupráci, počáteční plán je začít s příjmovým tokenem Ethena s názvem sUSDe.
Kromě toho jsou nejvíce pozorovány různé altcoiny, které WLFI vymění, každé použití může přímo vyvolat vlnu obchodního nadšení.
02 On-chain aktivity projektu WLFI
Podle monitorování Spot On Chain od listopadu 2024 WLFI prostřednictvím jedné hlavní peněženky shromáždil různé hlavní a nově vznikající kryptoměny, zejména v prosinci, s celkovým výdajem blížícím se 45 milionům dolarů, včetně ETH, cbBTC, LINK, AAVE, ENA a nejnovějšího ONDO, přičemž celková hodnota držby již překročila 84,8 milionu dolarů.
Zdroj: https://intel.arkm.com/explorer/entity/worldlibertyfi
Podle neúplné statistiky zahrnuje jeho rezervy kryptoměn:
1) ETH
Ethereum jako druhá největší platforma pro kryptoměny na světě má samozřejmě svou významnou pozici a vliv v oboru.
WLFI několikrát nakoupilo ETH, přičemž nejvíce utratilo za ETH, dříve bylo hlášeno, že utratili 30 milionů dolarů za rezervaci 8105 ETH, průměrná cena byla přibližně 3700 dolarů, a nedávná operace proběhla 20. prosince, kdy zakoupili 722,213 ETH prostřednictvím Cow Protocol za 2,5 milionu dolarů, po této transakci dosáhla celková držba ETH WLFI 16 400 ETH.
2) cbBTC
cbBTC (Coinbase Wrapped Bitcoin) je ERC-20 token vydaný Coinbase, který má za cíl přenést hodnotu Bitcoinu (BTC) na blockchainové sítě jako Ethereum. WLFI vyměnilo 10 milionů dolarů za přibližně 103 cbBTC, průměrná cena operace byla 97 181 dolarů za kus; následně WLFI všechny cbBTC vyměnilo za WBTC.
Tento krok se odehrál ve stejný den, kdy Coinbase oznámila, že kvůli nesplnění standardů CEX stáhla WBTC. Stahování WBTC ze strany Coinbase bylo považováno za podporu WBTC.
WLFI se rozhodlo vyměnit cbBTC za WBTC, pravděpodobně kvůli zralosti WBTC na trhu a výhodám infrastruktury, nebo možná vlivem přidání Sun Yuchen jako poradce do tohoto rozhodnutí.
Protože společnost BiT Global, která je pod Sun Yuchenem, a společnost BitGo, která stojí za WBTC, oznámily spolupráci letos v srpnu, v rámci této spolupráce byla obchodní činnost WBTC převedena na BiT Global a Sun Yuchen.
3) AAVE
AAVE je decentralizovaný protokol pro půjčování založený na Ethereu, který umožňuje uživatelům ukládat a získávat úroky nebo si půjčovat kryptoměny, což je protokol, na kterém WLFI spoléhá.
WLFI také aktivně investuje do tokenu AAVE a několikrát provedlo konfiguraci. WLFI vyměnilo 246 000 dolarů za AAVE za cenu 360 dolarů za kus; znovu vyměnilo 1,25 milionu dolarů za AAVE za cenu 308,4 dolaru za kus; a navíc vyměnilo 1 milion dolarů za AAVE za cenu 297,8 dolaru za kus. V současnosti WLFI drží celkem 6,137 milionu AAVE.
4) LINK
Projekt za LINKem je Chainlink, což je decentralizovaná síť oracle, která zajišťuje spolehlivé off-chain data pro chytré smlouvy na blockchainu. Jednoduše řečeno, Chainlink pomáhá blockchainu získávat a používat externí data.
WLFI také často investuje do LINK, přičemž nakupuje LINK za ceny jako 34,2 dolaru, 25,5 dolaru, 27 dolarů a celkově utratil přibližně 8 milionů dolarů. V současnosti WLFI drží celkové množství LINKu 78 300 kusů.
Jsou zprávy, že WLFI se integruje s oracle Chainlink, aby urychlil přijetí DeFi. Chainlink jako vedoucí datové oracle řešení na trhu může WLFI jako DeFi platforma potřebovat k zajištění přesnosti a bezpečnosti svých finančních produktů. Proto může být nákup LINKu prováděn za účelem získání a využití služeb Chainlink a zlepšení funkcí a důvěryhodnosti platformy.
5) ENA
Ethena (ENA) je decentralizovaná finanční platforma, která zajišťuje stabilitu aktiv prostřednictvím mechanismu algoritmických stabilních mincí. ENA lze použít pro kolaterál, obchodování a governanci. Platforma nabízí efektivní obchodování, těžbu likvidity a integraci DeFi s cílem poskytovat stabilní a transparentní finanční služby pro kryptoměny.
WLFI utratilo celkem 750 000 dolarů za rezervaci 741 687 ENA, průměrná cena operace byla 1,011 dolaru za kus; navíc za cenu 500 000 dolarů, průměrně 0,98 USDT, rezervovalo 509 954 ENA, v současnosti celkem drží 741 000 ENA.
Ale mluvčí WLFI uvedl, že nákup tokenu ENA nemá přímou souvislost s dosažením spolupráce s Ethena Labs, pouze to ukazuje, že WLFI má důvěru v dlouhodobou životaschopnost a úspěch Ethena sítě.
6) ONDO
Projekt za Ondo je Ondo Finance, což je DeFi protokol založený na Ethereu, který má za cíl transformovat tradiční likviditní služby na tokenizaci reálných aktiv, spojit kryptoměny a reálnou ekonomiku. Jeho hlavním produktem jsou dluhopisy RWA, v současnosti Ondo spustilo čtyři produkty na Binance Contracts, včetně amerického peněžního fondu OMMF, Blackrock ETF krátkodobých amerických státních dluhopisů OUSG, tokenizovaných směnek USDY a Flux Finance podporujících tokenizované zabezpečení.
Co se týče ONDO, WLFI provedlo pouze jednu konfiguraci, celkové výdaje činily 250 000 dolarů za 134 000 ONDO, průměrná cena operace byla 1,86 dolaru za kus.
03 Jaké další informace to odhaluje?
Je zřejmé, že WLFI nedávno provedlo mnoho on-chain operací, jejich konfigurace tokenů zahrnovaly stabilní mince (USDT), kolaterální půjčky, RWA, oracle a zabalené bitcoiny, což pokrývá téměř všechny kategorie on-chain DeFi. Kromě zjevných rezerv DeFi aktiv lze z on-chain aktivit projektu také vidět následující body:
1) Použití Safe Multi-Sign peněženky
Safe Multi-Sign peněženka je nástroj pro správu aktiv založený na chytrých kontraktech, který zvyšuje bezpečnost digitálních aktiv prostřednictvím mechanismu více podpisů (vyžaduje podpisy více účtů). Podporuje flexibilní nastavení podpisových pravidel, v Safe Multi-Sign peněžence je možné nastavit jedno podpisové (např. 1/1), kdy jedna osoba může autorizovat transakci, nebo konfiguraci pro více podpisů (např. 2/3 nebo 3/5), kdy je třeba splnit předem stanovený počet podpisů pro dokončení operace. Je rovněž kompatibilní s různými blockchainy a typy tokenů a široce se používá pro správu týmových financí, operace DAOs, ochranu osobních aktiv a správcovské služby, což je důvod, proč je oblíbená mezi uživateli Web3 díky své vysoké bezpečnosti a transparentnosti.
WLFI provádí on-chain operace s peněženkou Safe, která má celkem 7 podpisovatelů, z nichž jeden je aktivním uživatelem DeFi.
2) Výměna tokenů prostřednictvím vestavěného Cowswap v Safe peněžence
On-chain data ukazují, že WLFI provedlo přes 150 transakcí prostřednictvím decentralizované burzy CowSwap za méně než dva měsíce. CoW Swap je frontend CoW Protocol, který je integrovaným DEX agregátorem, který zahrnuje funkce jako hromadné obchodování (Batch Auctions), obchodní záměry (Trade Intents) a MEV ochranu, nasazený na Ethereum a Gnosis, což je v současnosti populární DEX.
Vzhledem k tomu, že WLFI provedlo značné množství výměn prostřednictvím své peněženky, cena nativního tokenu CoW Protocol, COW, vzrostla během 24 hodin o více než 30 %, a během 7 dní vzrostla o více než 80 %.
3) Měření za výběrem tokenů
Diverzifikované investiční portfolio: Konfigurací různých oblastí tokenů WLFI nejen snižuje volatilní riziko jediné aktiva, ale také zachycuje více příležitostí pro růst trhu a využívá tržní popularitu k posílení efektu kapitálových operací.
Posílení vlivu ekosystému DeFi: Většina těchto tokenů patří mezi klíčová aktiva DeFi, konfigurace těchto tokenů pomáhá WLFI rozšířit svou přítomnost a vliv v ekosystému DeFi.
Strategické příležitosti spolupráce: Některé specifické rezervované aktiva (jako ENA a ONDO) mohou být založeny na spolupráci s těmito projekty, čímž se zvyšuje hodnota jejich vlastní značky a tržní vliv.
Celkově to odpovídá rozvojovým cílům projektu WLIF, tedy neustále zvyšovat vliv různými způsoby a budovat komplexní on-chain platformu pro půjčky a obchodování.
04 Shrnutí
Pokud se říká, že cena BTC vzrostla z 70 000 dolarů na více než 100 000 dolarů díky „Trumpovu efektu“, pak také tokeny držené WLFI byly tímto efektem posíleny. Například 14. prosince, po konfiguraci LINK a AAVE, dosáhly LINK držby zisk 299 000 dolarů a AAVE držby zisk 338 000 dolarů. 16. prosince, s šířením zpráv o operacích WLFI, cena ONDO překonala 2,1 USDT, což je historické maximum, a 24hodinový nárůst dosáhl 16,33%.
Proto se na trhu šíří spekulace, že aktiva WLFI by mohla být ukazatelem starého DeFi a lidé se ptají, jaká kryptoměnová aktiva bude WLFI dále rezervovat.
Někteří se domnívají, že tým podporovaný investičními poradci stojí za pozornost, jiní se domnívají, že přední projekty v různých oblastech, jako jsou projekty s vysokou hodnotou aktiv a značkovou hodnotou, by mohly být novými cíli, a někteří si myslí, že kvalitní DeFi aktiva v první stovce tržní kapitalizace by neměla být podceňována.
Ale co přesně WLFI udělá dál, uvidíme.
