Pět hlavních základů ziskového obchodování — (robustnost) je naprosto magická hra plná kouzel. Ale tuto hru nemohou hrát hloupí lidé, leniví lidé, psychicky nezdraví lidé, nebo dobrodruzi, kteří touží po rychlém bohatství. Pokud se tito lidé bezmyšlenkovitě zapojí, skončí s prázdnýma kapsama.


1️⃣ Nejistota

"Pokud dokážete předpovědět tržní situaci minutu dopředu, můžete být bohatí jako králové."

Pokud obchodník dokáže pochopit nejistotu trhu, už je na úrovni zhruba 70 % lidí na trhu. Jinak bude slepě důvěřovat různým zprávám, analýzám tržních expertů, podobným mystickým technikám jako astrologie, různým složitým vzorcům atd. Protože nevidí, že všechny formy analýzy předpovídají budoucnost na základě minulých informací (dat, událostí). A finanční trhy jsou složité systémy, které nikdo nemůže plně pochopit, ani AI.


Lidé mají přirozený strach z nejistoty. Pamatujte, že my se díváme na K-line, zatímco institucionální investoři je kreslí. Tak vznikli finanční analytici a tržní analytici, což je robustní odvětví.


Úkolem tržních analytiků je vysvětlit tržní situaci, říct vám, co se děje, a proč. Jsou tedy psychologickými maséry tohoto odvětví, kteří zmírňují vaši úzkost. Někteří analytici mohou také navrhnout obchodní doporučení, takže pokud dojde ke ztrátě, můžete si bez výčitek přehodit odpovědnost na ně.


V televizním seriálu Tian Dao se Ding Yuanying vydal na Wutai Mountain za orákulem a řekl: pouze hledám klid v srdci. Zde se mistr Tian Dao shodl s mistrem tržní analýzy.

Ve skutečnosti obchodování vyžaduje čelní pohled na nejistotu, zejména v kryptoměnovém světě si lidé uvědomují nejistotu, což je základní překážka pro pochopení rizik a výnosů.


2️⃣ Konvexní obchodní pravidla

Slovo "konvexní" v knize může být jedním z nejhůře přeložených slov, ať už z pohledu křivky nebo významu.


Pokud chceme dlouhodobě profitovat na finančním trhu, musíme vyřešit otázky, kdy koupit a kdy prodat. Obchodní pravidla se týkají podmínek, za kterých vstoupíme a vystoupíme z trhu nebo z ceny.


Hlavní logika při vytváření obchodních pravidel je konvexní efekt, tj.: zisk nemá limit, zatímco riziko musí mít dolní hranici. Jinými slovy: omezit ztráty a nechat zisky růst.


Například, jednoduché a skutečné pravidlo pro obchodování by mohlo být: pokud cena překročí 50denní maximum, kupte, pokud klesne pod 20denní minimum, prodejte.

Můžete si také podle osobních preferencí pravidlo trochu zkomplikovat, například: pokud cena překročí 50denní maximum a zároveň splňuje podmínku, že MACD indikátor se dostal nad 0, a cena je nad 50denním průměrem atd.


Ale jedna věc, čím složitější obchodní pravidla, tím křehčí jsou. Je to jako kdyby po vypuknutí jaderné války, kdy většina organismů vyhyne, bacily, řasy nebo brouci mohou přežít. V reálném světě jsou malé a krásné věci nejvíce robustní, stejně jako v obchodním světě.


3️⃣ Správa kapitálu

Mít pouze jednu sadu obchodních pravidel nestačí. V turbulentním finančním trhu je nejdůležitější věcí přežít.


Zajištění bezpečnosti účtu vyžaduje mít robustní plán správy kapitálu.

Nejprve je třeba použít pravidlo velkého kladiva. Kladivo je osou s těžkými konci, které používají vzpěrači. Kladivo se skládá ze dvou extrémů, s těžkými konci a prázdnotou uprostřed. Pravidlo velkého kladiva znamená oddělení extrémních situací.


Například v kryptoměnovém případě: 90 % kapitálu je drženo v hotovosti bez rizika, zatímco 10 % kapitálu podstupuje velmi vysoké riziko. I když jsou obě situace extrémní, vaše maximální ztráta je kontrolovatelná, což je pouze 10 %, ale vaše výnosy nemají limit. Pravidlo velkého kladiva kompenzuje problém, že riziko černé labutě nelze vyčíslit a je snadno ovlivnitelné chybným odhadem.


Proto nám obchodní tip říká: nikdy neinvestujte všechno. Zajistěte, aby byl ve vašem portfoliu dostatek rezervních prostředků. Nejlepší obchodování je vždy obranné, nikoli útočné. V trhu, kde létají černé labutě, je klíčové chránit se před malými pravděpodobnostními událostmi a zajistit přežití.


4️⃣ Opakované testování a omyly

Pokud máte obchodní systém a správu kapitálu, zbývá už jen akce.

Většina obchodních systémů nemá vysokou úspěšnost. Obvykle je to kolem 30 - 40 %. To znamená, že průměrně při 10 pokusech dojde k 6 až 7 ztrátám.


Ale nezapomeňte, co řekl Taleb, průměr je nejméně spolehlivé slovo. Ve skutečnosti v extrémních případech můžete mít více než 10 po sobě jdoucích ztrát. Je to jako házení mincí, pravděpodobnost, že dostanete 20krát za sebou hlavu, tu vždy je.


Protože je pravděpodobnost úspěchu nízká a celková pravděpodobnost závisí na poměru zisku a ztráty, obchodování je ve skutečnosti masivní testování s cílem zajistit přežití, opakování správného chování, dokud nepřijde tržní příležitost.


5️⃣ Štěstí je nezbytné

Pokud jste splnili výše uvedené 4 body, potřebujete ještě jednu velmi důležitou věc pro zisk z obchodování: štěstí.


Vidíme obchodní mistry jako Buffetta, Charlieho Mungera, Taleba, ale musíme se vyhnout propadnutí do pastí přeživších. Finanční trh potřebuje štěstí více než jiné oblasti, potřebuje tržní spolupráci. Když přichází černá labuť, měli byste být právě "na místě" a musíte podniknout správné kroky.


Takže v kryptoměnovém světě potřebujeme vybudovat obchodní systém, neustále dělat správné věci a nakonec čekat na naše štěstí. To znamená: po vykonání svých povinností: udělat vše, co lze, a nechat osud.


Nejsem odborník na obchodování, jen ve volném čase rád čtu knihy o obchodování a ověřuji různé teorie obchodování s reálnými penězi. Po různých zkušenostech shrnuji a sdílím s ostatními, abychom ušetřili náklady na omyly.


Společně se snažíme, přeji úspěchy v obchodování!