Mohutný norský státní investiční fond, který má ve správě aktiva téměř 1,7 bilionu dolarů, vygeneroval v první polovině roku 8,6% výnos, neboli 138 miliard dolarů, podpořený prudkým nárůstem cen akcií.
Společnost Norges Bank Investment Management (NBIM), která dohlíží na investice fondu, uvedla, že držba akcií během šestiměsíčního období končícího v červnu podle Bloombergu vzrostla o 12 %. Navzdory tomuto nárůstu celková výkonnost fondu mírně zaostala za srovnávacím indexem o 0,04 procentního bodu, částečně kvůli brzdění investic do nemovitostí.
Fond, který byl založen v 90. letech 20. století za účelem správy norských příjmů z ropy a zemního plynu v zahraničí, je největším samostatným vlastníkem akcií na světě. Její investiční strategie se řídí přísnými směrnicemi stanovenými norským ministerstvem financí a její výkonnost je měřena srovnávacím indexem složeným z FTSE Global All Cap Index pro akcie a Bloomberg Barclays indexů pro fixní výnosy.
Většina kapitálu NBIM je investována do veřejně obchodovaných akcií, které mají akcie 8 763 společností v 66 zemích, které tvoří 72 % jejího fondu. Cenné papíry s pevným výnosem ze 49 zemí představují 26,1 % investic fondu, zatímco téměř 900 nemovitostí ve 14 zemích představuje 1,7 % fondu.
Zbývajících 0,1 % investic fondu spadá do infrastruktury obnovitelné energie, a to v pěti investicích ve čtyřech různých zemích, uvádí jeho web.
Zdroj: NBIM
Generální ředitel fondu Nicolai Tangen řekl, že akciové investice „v první polovině roku přinesly velmi silný výnos“ a dodal, že technologický sektor byl poháněn především „zvýšenou poptávkou po nových řešeních v oblasti umělé inteligence“.
Podle agentury Bloomberg společnost Tangen uvedla, že investice s pevným výnosem se během období snížily o 1 %, zatímco hodnota nekótovaných nemovitostí také klesla, zatímco investice fondu do nekótované infrastruktury obnovitelné energie klesly o 18 %.
NBIM oznámila, že během první poloviny roku snížila svůj podíl ve společnostech Meta Platforms, Novo Nordisk a ASML Holding. Všechny tyto společnosti patří mezi 10 nejlepších podílů fondu, zatímco jeho tři největší podíly jsou v Apple, Microsoft a Nvidia.
Norský investiční fond loni zaznamenal rekordní zisk 213 miliard dolarů oproti výkonu technologického sektoru. Začátkem tohoto roku vedoucí pracovník BlackRock odhalil, že suverénní investiční fondy projevují zájem o získání expozice vůči bitcoinu prostřednictvím svého ETF iShares Bitcoin Trust (IBIT) a mohly by s ním začít obchodovat během několika příštích měsíců.
Zahraniční investiční fondy, jako je Kuwait's Invstment Authority (KIA), nejstarší suverénní investiční fond na světě, a známý norský investiční fond v hodnotě 1,7 bilionu dolarů, by mohly způsobit vlnky na trhu i s konzervativními alokacemi.
Doporučený obrázek prostřednictvím Pexels.