Autor: Xiao Sa právník

Soudě podle obchodníků s měnami, se kterými se tým sestry Sa dostal v praktických případech do kontaktu, je lze z hlediska vzorců chování zhruba rozdělit na dva typy: spolehlivé a nespolehlivé. Nespolehliví obchodníci s měnou jsou obecně odvážní a arogantní, odvažují se vybírat peníze offline a přijímají všechny příchozí, aniž by cenzurovali zákazníky, nejspolehlivější obchodníci s měnou jednají obezřetně a neobchodují s cizími lidmi těchto „odmítnutí odpovědnosti“ ve skutečnosti není vyloučení odpovědnosti).

V poslední době, kdy orgány veřejné bezpečnosti mé země zasahovaly proti kybernetickým zločinům a zločinům souvisejícím s měnami stále širším a závažnějším způsobem, je zapojeno mnoho obchodníků s měnami (dokonce i spolehlivých obchodníků s měnami) a zvažují, zda „odjet do zámoří“ rozšiřují své podnikání. Stalo se to „povinnou odpovědí“ před starými přáteli. Jako společníci přátel Web3 na jejich podnikatelské cestě bude dnes tým sestry Sa analyzovat proveditelnost „přesunutí“ vašeho podnikání do Hongkongu na základě řady regulačních opatření OTC zavedených Hongkongem v roce 2024 a nedávných regulačních trendů.

01 Jak se vyvíjí OTC průmysl v Hongkongu?

(1) Výplata mezd v kryptoměně není platnou výplatou mezd a existuje riziko pracovních sporů

Crypto-asset OTC (over-the-counter) obecně označuje subjekty, které poskytují služby jako „směna měn za měnu“ a „směna měn fiat za kryptoměny“ jednotlivcům nebo jiným subjektům mimo licencované obchodování s krypto-aktivami. je také poskytovatelem kryptografických aktiv (zkráceně „VASP“) v širokém slova smyslu.

Od té doby, co Hong Kong v roce 2023 veřejně oznámil své přijetí kryptoaktiv, OTC skutečně zahájilo vlnu rychlého rozvoje v Hongkongu Neoficiální údaj z poslední doby: V Hongkongu existuje přibližně 200+ offline obchodníků s měnou, kteří poskytují legální měnu a obchody s kryptoměnami (nebo automatické obchodní stroje), existuje také více než 200 online obchodníků s OTC měnami se sídlem v Hongkongu, kteří se zaměřují na obyvatele Hongkongu.

Vývoj věcí však nemůže jít hladce. Incident JPEX na začátku roku 2024 (do případu bylo zapojeno velké množství obchodníků s OTC měnami, kteří poskytli podvodným gangům kanál na praní špinavých peněz a vážně poškodili zájmy hongkongských investorů do krypto aktiv. ) přineslo obrovské narušení hongkongského OTC průmyslu. Tvrdý zásah také způsobil, že regulační agentury dále urychlily dohled nad kryptoměnami, což vedlo k méně než dokonalému dohledu nad kryptoměnami vstoupil do fáze přípravy.

Tým sestry Sa si samozřejmě nemyslí, že hongkongský dohled nad OTC je špatný. Koneckonců v současném nedostatku právních předpisů nemůžeme očekávat, že by sebekázeň v odvětví zcela vyhnala „špatné mince“. a obchodníků s měnou je nezbytností, ale zda jsou konkrétní regulační opatření „vhodná“, je třeba ještě prověřit.

02 Podrobné vysvětlení hongkongských mimoburzovních regulačních pravidel

V únoru 2024 zveřejnila hongkongská vláda dokument k veřejné konzultaci o „Legislativních návrzích na regulaci mimoburzovního obchodování s virtuálními aktivy“ (dále jen „Veřejná konzultace“) a plánovala další změny „Nařízení o boji proti praní špinavých peněz a financování terorismu“ (dále jen „veřejná konzultace“) (dále jen „nařízení o boji proti praní špinavých peněz“), veřejná konzultace odhalila, že Hongkong to plánuje licencovat a dohlížet na VASP zabývající se OTC obchodem Zároveň na základě principu „stejná rizika, stejný dohled“ omezí VASP zabývající se OTC obchody. Podrobnosti jsou následující:

(1) Které podniky budou podléhat dohledu?

Je třeba poznamenat, že výše uvedený rozsah dohledu nad podnikáním je založen na předpokladu „provozování OTC obchodování s virtuálními aktivy v Hongkongu“ nebo „aktivní podpory poskytování služeb obchodování s virtuálními aktivy OTC hongkongské veřejnosti“.

(2) Kdo má na starosti?

Mírně odlišná od licence VASP, která spadá pod jurisdikci Hong Kong Securities and Futures Commission (dále jen „SFC“), Hong Kong OTC spadá pod jurisdikci celní správy. VASP zabývající se obchodováním s kryptoměnami OTC musí požádat o licenci od celní správy Hong Kong.

Hongkongská celní správa ve skutečnosti vždy hrála důležitou roli ve finančním dohledu a finančním zabezpečení Hongkongu. Například „licence provozovatele peněžních služeb“ stanovená v hongkongské „nařízení o praní špinavých peněz“, běžně známá jako „MSO“. Licence" Vydáno celními orgány Hong Kong. Vzhledem k tomu, že obchod s kryptoměnami OTC má určité podobnosti s běžnými riziky praní špinavých peněz a financování terorismu v rámci licencí MSO, může mít hongkongská celní správa více zkušeností s dohledem nad tímto typem podnikání, a proto hongkongská vláda zamýšlí vydat licenci na krypto aktiva .

(3) Jaké kvalifikace jsou nutné k žádosti o OTC licenci?

1. Žadatel je kvalifikovaný

Podle doporučení předložených „Veřejnou konzultací“ musí žadatelé o OTC licence splnit dvě podmínky: (1) společnost se sídlem v Hongkongu s pevným místem podnikání nebo (2) společnost mimo Hongkong; registrovaná podle nařízení o společnostech v Hongkongu. Tento požadavek je vlastně podobný předchozím hlavním kvalifikačním požadavkům SFC na žadatele žádající o licenci VASP.

Je třeba poznamenat, že pokud žadatel působí ve formě nefyzického obchodu (například využívá internetovou platformu k provádění transakcí), je nutné poskytnout adresu kanceláře a poštovní adresu jeho místních manažerů v Hongkongu. a místo, kde platforma ukládá své účetní knihy v Hongkongu. Počkejte na podrobnosti.

2. Požadavky na vhodné a správné kandidáty

Podle doporučení předložených „Veřejnou konzultací“ musí žadatelé o OTC licence splňovat standard „vhodné a správné“. Konkrétně žadatelé, ředitelé a koneční vlastníci (tj. skuteční správci) nesmí: (1) Být vinni. z praní špinavých peněz a terorismu Odsouzen z trestných činů financování nebo jiných závažných trestných činů (2) Odsouzen z podvodu, korupce nebo nečestnosti (3) Účastní se jakéhokoli konkurzního nebo likvidačního řízení; -financování terorismu a další příslušná právní ustanovení.

Tým Sajie se domnívá, že tento požadavek lze ve skutečnosti považovat za repliku požadavku „vhodného kandidáta“ 3 licence MSO. Celkové požadavky jsou poměrně volné a na vhodné kandidáty nejsou kladeny žádné požadavky podobné profesní praxi nebo akademickému zázemí požadavky v licenci VASP. Z tohoto pohledu by celková obtížnost aplikace měla být nižší. Získání OTC licence samozřejmě také vyžaduje, aby obchodník s měnami jmenoval úředníka pro dodržování předpisů a referenta pro hlášení praní špinavých peněz.

03 Je pro obchodníky s mincemi z pevniny možné přesunout své podnikání do Hongkongu?

Tým sestry Sa již dříve v článku analyzoval, že při provozování OTC podnikání na pevnině mé země je riziko překročení červené linie extrémně vysoké. Nejběžnější je odsouzení a potrestání za nezákonné obchodní zločiny. Mohou tedy prodejci mincí z pevniny přesunout své podnikání do Hongkongu?

Sajieho tým věří, že tento krok je proveditelný, ale Hongkong není nelegální místo, za prvé vyžaduje vysoké náklady na dodržování předpisů a za druhé, obchodní linie musí být v souladu a musí být odděleny od černého a šedého průmyslu.

Další připomínkou je, že „Veřejná konzultace“ v současné době předkládá dva požadavky na mimoburzovní obchody Hongkongu, které ovlivní podnikání obchodníků s měnami: (1) U virtuálních převodů aktiv zahrnujících 8 000 (HK) dolarů nebo více musí být provedena hloubková kontrola zákazníka. prováděné u zákazníků, včetně celého jména, čísla ID karty atd. (2) Aktiva, se kterými mohou mimoburzovní obchodníci obchodovat, mohou zahrnovat pouze tokeny, které poskytují maloobchodní transakce na platformách pro obchodování s virtuálními aktivy licencovanými Čínskou regulační komisí pro cenné papíry, a stabilní coiny licencované Hongkongským měnovým úřadem, jinými slovy, prozatím lze směnit pouze bitcoiny a ethereum.

Veřejná konzultace skončila a chystá se vydání příslušných předpisů V tomto Oppenheimerově okamžiku pro OTC podnikání je obzvláště důležité pokročit v souladu s předpisy.

04 Napište na konec

I přes tyto přísné regulační požadavky mnoho obchodníků s měnami stále vidí potenciální příležitosti v Hongkongu jako mezinárodním finančním centru. Tým Sajie věří, že ačkoli Hongkong poskytuje poměrně volné regulační prostředí pro dealery měn na pevnině, stále existují rizika a problémy. Na tomto volatilním trhu si obchodníci s měnami potřebují udržet dobrý přehled a flexibilní přizpůsobivost, aby mohli reagovat na různé situace, které mohou nastat. Jen tak mohou obchodníci s měnou získat oporu v Hongkongu, mezinárodním finančním centru, a dosáhnout vlastního udržitelného rozvoje.