Какво представлява анализът на ликвидността?
Отговарящите на условията потребители на високочестотна търговия в програмата за доставчици на ликвидност на Binance Фючърси могат да видят анализ на ликвидността на платформата с персонализирани диаграми (разход за търгуване, спред „купува-продава“, дълбочина на книгата, анализ на потока) за избрани USDⓈ-M фючърсни и COIN-M фючърсни двойки за търговия..
Как да получите достъп до анализ на ликвидността?
Можете да получите достъп до раздела за анализ на ликвидността от целевата страница на VIP портала.
Кои са основните характеристики?
Дълбочина на книгата
Пазарната дълбочина е кумулативната сума от всички оферти за покупка (bid) и за продажба (ask) в моментна снимка на книгата за поръчки на различни интервали от средната цена. Агрегираната пазарна дълбочина се извлича директно от необработени моментни снимки на книгата с поръчки. Колкото по-дълбока е книгата с поръчки, толкова по-голямо е количеството оферти за покупка и за продажба от двете страни на средната цена.
Като цяло, по-дълбоките книги за поръчки показват, че пазарът е по-ликвиден и може да поддържа по-големи пазарни поръчки.
Binance Фючърси в момента предоставя агрегирана дълбочина както за страната с продажба, така и за страната с покупка в следните диапазони от средната цена: 1%, 2%, 3%, 4% и 5%.
- Данните за дълбочината на книгата за USDⓈ-M фючърсни договори са достъпни в количество на базовия актив или условна сума.
- Данните за дълбочината на книгата за COIN-M фючърсните договори са достъпни в количество на договора или условна сума.
Разходи за търгуване
Разходите за търгуване са разликата между очакваната цена на сделката и цената, на която сделката е напълно изпълнена. Това може да е резултат от две събития, като например промяна в спреда „купува/продава“ между момента на извършване на сделката и когато сделката е изпълнена, или когато дълбочината на книгата с поръчки е недостатъчна и не може да поддържа големи пазарни поръчки.
Симулирането на разходите за търговия преди извършване на сделка е важно на пазарите на криптовалути и трябва да бъде включено в тестването на стратегията. Струва си да се отбележи, че разходите за търгуване се измерват в котирания актив на договора.
| Разход за покупка | [(Цена „продава“ 1 - Цена „купува“ 1) * Количество на продажба 1 + (Цена „продава“ 2 - Цена „купува“ 1) * (Количество на партидата - количество на продажба 1) + ...]/ Количество на партидата |
| Разход за продажба | (Цена „продава“ 1 - Цена „купува“ 1) * Количество на оферта 1 + (Цена „продава“ 1 - Цена „купува“ 2) * (Количество на партидата - количество на оферта 1) + ...]/ Количество на партидата |
| Разходи за търгуване | средно(разходи за покупка, разходи за продажба) |
- За USDⓈ-M фючърсни договори, разходът за търговия се определя от гледна точка на котирания актив (USDT или USDC), размерът се определя според количеството на базовия актив.
- За COIN-M фючърсни договори, разходът за търговия се определя от гледна точка на котирания актив (USD), размерът се определя според количеството на договорите.
Ако има недостатъчен брой поръчки в книгата с поръчки, разходът за търгуване не се изчислява.
Спред „купува-продава“
Спредът „купува-продава“ е сумата, с която цената на „продава“ надвишава цената „купува“. Изчислява се за всички нива на книгата на поръчките (от 1 до 10), където спредът се измерва в тикове и bps.
- Спред в тикове = (Цена „продава“ - Цена „купува“)/Стъпка на котиране
- Спред в bps = (Цена „продава“ - Цена „купува“)/((Цена „продава“ + Цена „купува“) / 2)
Ако нито цена „продава“, нито цена „купува“ не са налични на нито едно ниво от книгата с поръчки, спредът няма да бъде изчислен.
Диаграмата за спреда „купува-продава“ може да се коригира, за да видите нива, вариращи от върха на книгата до първите 10 нива в зависимост от вашите предпочитания.